Ozforex Ipo Price

Bewertung und institutionelle Unterstützung machen OzForex zu einer IPO-Wasserscheide von Michael Bailey OzForex, das Devisen - transferportal, das seit 2003 Banken-Nasen aufbaut, ist seit langem weit gegangen, seit es auf der brasilianischen Fast 100-Liste im Jahr 2005 debütierte In der Sunroom of s Haus auf Sydneys nördlichen Stränden im Jahr 1998 ursprünglich als Deviseninformationsstelle, dann als Transaktionsfläche, sobald es nicht mehr erforderlich war, eine 10 Millionen Kapitalrücklage zu halten, dank Howard Regierung Reformen brummte aus einem 2004- 05 Umsatz von 3,4 Millionen, von 300.000 in 2002-03. Das scheinen alle wie Ersatzwechsel am 18. Oktober, wenn OzForex Group-Aktien an der australischen Wertpapierbörse an 2 ein Stück zu debütieren, die Bewertung des Unternehmens bei 480 Millionen in der größten bestätigten Schwimmer von 2013. Gilmour Aktien der Kredit für den Bau des Geschäfts mit Der mit ihm in den neunziger Jahren bei Bankers Trusts Devisen-Abteilung gearbeitet hatte. Beide wussten aus erster Hand den Roh-Deal, dass kleine bis mittelständische Unternehmen wurden auf ihre Währungstransfer im Vergleich zu den großen Institutionen. Bei BT kann jeder Händler 10 oder 15 Kunden haben, sagt Gilmour. Theyd erhalten die rote Teppichbehandlung Hong Kong Sevens und all das Müll, die weiter geht. Ich war auch auf dem E-Commerce-Komitee, so Id zu bewerten Online-Handel Systeme, die kommen durch. Brillante, sofortigen Zugang zum Spot-Preis, solange Sie mindestens 500.000 zu einem Zeitpunkt Handel hatte. Zugehörige Quotes Unterdessen musste der durchschnittliche kleine Importeur ein TT (telegrafisches Übertragungsformular) an der lokalen Bankfiliale ausfüllen. Theyd erhalten, was zur Hölle die Bank sagte, dass die Rate an diesem Tag war. Zu der Zeit, das Paar wusste, dass die Verbraucher waren immer komfortabler mit Blick über die großen Banken für Dienstleistungen wie Hypotheken und Sparkonten. Wir haben versucht, auf dem Mantel Schwänze dieser Trend fahren. Es ist nicht wirklich ein schwieriges Pitch, um Kunden zu ermutigen, einen niedrigeren Preis zu zahlen und höhere Service-Levels, sagte Gilmour BRW. Mit 21,7-fachem Prognoseprofit von 18,6 Millionen prognostiziert der OzForex eine der am höchsten bewerteten Börsengänge, die der ASX jemals bekannt gemacht hat und der im Jahr 2005 den Vorreisenden Gilmouradvice gegenüber Unternehmern in BRW vorantreibt Zurück und betrachten den wirklichen Wert ihrer Geschäfte. Wir wurden von einem Möchtegern-Händler Käufer im vergangenen Jahr angegangen, aber wir denken, Theres zu viel Potenzial in der Wirtschaft, um es gerade noch zu verkaufen. Abgesehen von seiner rekordverdächtigen Bewertung scheint der OzForex-Schwimmer eine weitere IPO-Konvention überflutet zu haben. Es hat mehr als ein halbes Dutzend institutionelle Fondsmanagement-Unterstützer angezogen, die von den Beratern Goldman Sachs und Macquarie Capital überzeugt wurden, um bis zu 50 Millionen zu stolpern, obwohl ihre Besitzer sehr wenig Haut im Spiel nach dem Schwimmer halten. OzForex ist seit 2007 mehrheitlich im Besitz externer Institutionen, als Macquarie Private Wealth einen Anteil von 51 Prozent an den Gründungsinvestoren zu einem Preis kaufte, der nie veröffentlicht wurde. Im November 2010 wurden US-Private-Equity-Gesellschaften Die Carlyle-Gruppe und Accel Partners wurden Aktionäre und Macquarie reduzierte ihren Anteil auf 19,9 Prozent. Dennoch werden alle drei im Float vollständig ausverkauft sein, während Gilmour und Lord ihre bestehenden Beteiligungen von 17,5 Prozent pro Stück auf 4 Prozent reduzieren und dabei 40 Millionen aus dem Tisch ziehen werden. Die Teilnehmer am Börsengang scheinen OzForex auf seine Fundamentaldaten zu stützen und nicht auf eine bedeutende Anreizwirkung bei seinen Anbietern. Arbeitete mit Gary Lord bei Bankers Trust in den 1990er Jahren, und der Fondsmanager hat den größten Respekt für ihn und für das globale Geschäft, das OzForex baut. Aber dieser Flug von privatem Kapital hat ihm das Gefühl ein wenig skeptisch. Das Unternehmen spricht seine jährlichen Wachstumsziele von 30 Prozent untermauert durch die Expansion in den USA, wo es im vergangenen Jahr einen Deal getroffen, um White-Label eine internationale Geld-Service für Travelex. Es ist bereits weiß etabliert Devisen-Plattformen für Macquarie Private Wealth und ING Direct, und plant, aggressiv den Service weltweit, sagte Chief Executive einer Analysten-Telefonkonferenz, wie der IPO-Prospekt eingereicht wurde. Im Bewusstsein der Notwendigkeit, zu zeigen, gab es viele Menschen in OzForex, die Anreize, um es gut zu halten blieb, Helm, der OzForex von Macquarie im Jahr 2007 beigetreten, wo er überzeugt war, dass die Bank nach dem Treffen Gilmour investieren sollte in einem Surflager sagte den Analysten er und seine Management-Team werent ging irgendwo und sah immer noch massive Potenzial in der Branche. Aber wenn theyre wirklich 30 Prozent Wachstum erhalten, beginnen wir zu fragen, warum theyre verkaufen es jetzt sagt Montgomery, der Gründer von Montgomery Investment Management. Wenn Sie ein privater Kapitalmanager sind, der in diese Art der Hin - und Herbewegung verkauft, können Sie zu sich selbst sagen, gut verkaufen es ein Jahr, bevor es reift, also können wir mindestens unseren Kopf auf das Kissen der Glaubwürdigkeit legen, die wir den Investoren etwas gab, wir didnt Nimm alles. Wenn er schaute, um ein Unternehmen global zu wachsen, sagt Montgomery, dass er ein anfängliches öffentliches Angebot eines getrennten aufgelisteten Trägers bilden würde, um Kapital zu erwerben, um zurück in das zugrunde liegende companys Wachstum zu pflügen. Aber in Ozforexs Fall ist das ganze Geld gehoben wird an die Verkäufer. Es blieb nichts im Geschäft. Die 2 pro Aktie fragen Preis für OzForex scheint ein wenig teuer zu uns, sagt Montgomery. Das bedeutet nicht, es wird nicht gehen ein langer Weg. Allerdings hat der Fondsmanager Form für die Kommissionierung Wert in schwimmt. Als Myer von seinen Private-Equity-Besitzern um 4,10 je Aktie schwebte, bewertete Montgomery den Einzelhändler näher bei 2 pro Aktie und erwies sich als richtig. Zum Zeitpunkt der Drucklegung befassten sich OzForexs Vorstand und Management auf einer Roadshow und stützten die Unterstützung für die 40 Millionen Einzelhandelskomponente des Schwimmers (die erforderlich ist, damit das Unternehmen die von den ASX-Listungsregeln geforderte Mindestanzahl von 300 Anlegern erreichen kann). Auf der einen Seite gibt es viele anekdotische Nachfrage für IPOs von Investoren endlich aus ihren Term-Deposit Bunker als Zinsen weiter fallen. Montgomery kennt eine kleine Schwimmer sucht 30 Millionen, die mit 250 Millionen Geboten getroffen wurde. Doch als das Vertrauen wieder auf die Aktienmärkte, ein Fonds-Manager, der etwas über Geduld der zweitgrößte Investor in der ständig beunruhigt Fairfax Media weiß. Von Allan Grey Australia fordert Investoren, nicht in jeder glatten Tonhöhe suckered werden. Wenn Sie nie kaufen eine neue Aktie aus einem Private-Equity-Fonds oder eine Handelsbank, youll wahrscheinlich gut tun, sagt er. Allan Gray hat in IPOs vor gekauft, und Marais sagt, es gibt Schnäppchen zu sein, wenn Marktstimmung ist, oder wo ein Unternehmen ist nicht gut bekannt oder gut gefolgt von der broking Gemeinschaft. Im Durchschnitt, wenn Sie von der Regierung oder einem notleidenden Verkäufer kaufen, neigen Sie auch dazu, gut zu tun, sagt er. Oder wenn Sie kaufen von einem Unternehmer, der mehr Geld braucht, um zu erweitern, das ist wahrscheinlich die beste Zeit zu kaufen. Doch Marais sieht nicht viel in der aktuellen Ernte von Börsengängen, um ihn zu begeistern. Es scheint zu einer Menge von Private-Equity-Fonds oder Händler Banken versuchen, Lager auf die Öffentlichkeit, weil die Märkte hoch, und das ist nicht so toll für die Öffentlichkeit, sagt er. Marais wird nicht für OzForex Lager scrambling, es sei denn, es fällt viel nach dem 18. Oktober. Aber es gibt private Private Equity Turnaround Hölle einen Blick auf Dick Smith ist. Wird der Elektronik-Einzelhändler erwartet, um auf der ASX in einem 600 Millionen Deal von Weihnachten aufzulisten, knapp über ein Jahr nach Anchorage Capital Partners kaufte das Geschäft aus Woolworths für 20 Millionen Euro. Die OzForex-Gruppe (OzForex) schloss ihre Verkaufsoffensive ab und fing an, sich auf die Finanzmärkte zu konzentrieren Handel an der australischen Börse (ASX) unter dem Tickersymbol OFX am 11. Oktober 2013 A439-mm-Angebot, Bewertung des Eigenkapitals auf A480 mm Stock geschlossener erster Handelstag 30 Vor dem Angebot befand sich OzForex im Besitz von Accel Partners, The Carlyle Group, Macquarie Bank und andere Gründer / Private Investoren Bedeutung von Transaction Transaction war ein Verkauf von 100 des Wertes des Unternehmens an einen Verein von institutionellen Investoren, gefolgt von einem IPO, der größte Börsengang eines australischen Unternehmens im Jahr 2013 bis heute Highly Innovativen Club-Deal-Struktur für ein reduziertes Risiko und Gewissheit für bestehende Investoren Investoren angesichts der Fähigkeit zu verkaufen100 ihrer Interessen an der Gesellschaft bestimmte Investoren beschlossen, einen kleinen Teil ihrer Aktien behalten FT Partners Role FT Partner als exklusive finanzielle, strategische und IPO Berater von OzForex und seinem Board of Directors FT Partners verwaltete die sehr einzigartige Doppelspur MA Verkauf und IPO-Prozess, effektive Erreichung einer MA Ergebnis für Aktionäre in den öffentlichen Märkten (100 Liquidität) FT Partners Beratungsfunktion vereinfachte und beschleunigte die Time-to - Markt-Zeitraum aufgrund der erheblichen Menge an Up-Front-Arbeit vor dem Engagement der potenziellen MA Verkauf Käufer und Underwriter FT Partners geholfen hat das Unternehmen schaffen einen erheblichen Wert durch die Entwicklung einer außerordentlich detaillierte und umfassende Reihe von Präsentationsmaterialien zu präsentieren die OzForex Geschichte für alle (415) 512-8700 149 Telefax: (415) 512-8701OzForex Group-Anteile erhöhen 28 auf Handels-Debüt in Sydney 11. Oktober , 2013, 2:10 AM EDT OzForex Group Ltd, die über A440 Millionen (416 Millionen) in Australienx2019s größte Börsengang in diesem Jahr erhöht, stieg um 28 Prozent in seinem ersten Handelstag an der Australian Securities Exchange. Anteile an der Sydney-gegründeten on-line-Devisenfirma kletterten zu so viel wie A2.67 im anfänglichen Sydney-Handel verglichen mit dem A2, das Investoren für die Börse im Börsengang bezahlten. Sie schlossen bei A2.56, während der Benchmark SampP / ASX 200 Index um 1,6 Prozent kletterte. OzForexx2019s Eröffnung kann ermutigen Unternehmen warten, Aktien an australische Investoren zu verkaufen. Nine Entertainment Co., ein australischer Fernsehsender im Besitz von Apollo Global Management LLC und Oaktree Capital Group LLC, kann Aktien im Dezember verkaufen, um so viel wie A1,2 Milliarden zu erhöhen, berichtete die australische Zeitung am 24. September ohne Angabe von jedermann. Die Carlyle Group LP, die Macquarie Group Ltd. und Accel Partners, die zusammen 63 Prozent der OzForex vor dem Börsengang besaßen, haben das Unternehmen nach dem Angebotsprospekt verlassen. OzForex erzielte im Geschäftsjahr zum 31. März einen Nettogewinn von A17,1 Millionen im Nettoeinkommen von A52,1 Millionen und prognostiziert einen Jahresüberschuss von A18,6 Millionen im Jahr bis März 2014, wie der Prospekt zeigt. Er hat im Geschäftsjahr 2013 mehr als 460.000 Transaktionen im Wert von mehr als A9,1 Mrd. abgeschlossen. Inklusive OzForex haben australische Börsengänge in diesem Jahr rund 1,9 Milliarden angestiegen, ein Anstieg von 46 Prozent gegenüber den 1,3 Milliarden im Jahr 2012, laut Daten von Bloomberg. Der Börsengang ist der drittgrößte in dem Land in drei Jahren, Bloomberg Daten zeigen. Einkaufszentren Australasia Property Group erhöhte 483 Millionen im Oktober 2012 und Rail-Unternehmen Aurizon Holdings Ltd erhöht 4,2 Milliarden im Oktober 2010, die Daten zeigen. Goldman Sachs Group Inc. und Macquarie angeordnet OzForexx2019s IPO, nach Angebotsunterlagen. Vor seinem hier, sein auf dem Bloomberg Terminal.